wpthemepostegraund

Синие джинсы снова в моде: как Levi’s готовится к IPO

Источник: forbes.ru

13 февраля 2019 года руководство одного из самых известных американских брендов Levi Strauss & Co. подало документы на размещение акций компании на Нью-Йоркской фондовой бирже. Контрольный пакет акций компании с 165-летней историей уже давно принадлежит семье Хаас, потомкам основателя Levi Strauss & Co. Ливая Страусса.

В документах, переданных руководством Levi Strauss & Co. на рассмотрение в Комиссию по ценным бумагам и биржам США, указано, что шести членам семьи Хаас, входящей в число богатейших династий США, в сумме принадлежит 63% акций Levi’s. Крупнейшим акционером компании считается Мими Хаас, владеющая почти 17% акций, стоимость которых, по оценкам Forbes, составляет не менее $1 млрд.

В прошлом году выручка Levi’s увеличилась до $5,6 млрд, на 14% превысив показатели 2017 года. Основываясь на данных о доходах Levi’s за 2018 год и данных о сопоставимых компаниях, производящих одежду, Forbes оценивает стоимость Levi’s примерно в $6,4 млрд. Соответственно, шести членам семьи Хаас принадлежат акции компании на сумму $4 млрд. Стоит отметить, что в 2015 году Forbes оценил общее состояние семьи Хаас (за исключением акций, которые принадлежат их благотворительным фондам) в $3,7 млрд.

В 2015 году Forbes выяснил, что 44% акций компании Levi’s находится в руках более чем 200 акционеров, большая часть из которых связана родственными узами. При этом акции распределены между ними не в равной степени. Вполне вероятно, что они хотели бы владеть акциями, свободно обращающимися на фондовой бирже, поскольку такие ценные бумаги проще продать. Представитель Levi Strauss & Co. не рассказал, почему руководство компании решило подать документы на размещение акций на фондовой бирже именно сейчас. Представитель семьи Хаас, в свою очередь, также воздержался от комментариев в связи с так называемым «периодом молчания», в течение которого нельзя разглашать дополнительную информацию о выпуске ценных бумаг.

В заявке, направленной в Комиссию по ценным бумагам и биржам США, говорится, что в ходе размещения акций на фондовой бирже Levi Strauss & Co. планирует привлечь $100 млн. Однако в ноябре американский телеканал CNBC со ссылкой на источники, близкие к Levi’s, сообщил, что на самом деле в ходе IPO компания планирует привлечь от $600 до $800 млн. Таким образом, рыночная капитализация Levi Strauss & Co. составит $5 млрд. По данным источника CNBC, акции компании будут размещены на фондовой бирже в первом квартале 2019 года.

В 1853 году Ливай Страусс, эмигрировавший в США из Баварии, начал вести оптовую торговлю галантерейными товарами в Сан-Франциско. Его основными клиентами были старатели, приехавшие в Калифорнию во время «золотой лихорадки». К 1873 году Ливай Страусс пошил первую пару синих джинсов из денима, которые из-за своей плотности пришлись по вкусу золотоискателям и принесли известность компании Levi’s. Более чем 150 лет спустя, в 2018 году, ежегодная выручка Levi’s составляет $5,6 млрд. Джинсы Levi’s продаются более чем в 50 000 магазинов по всему миру, а знаменитый красный лейбл на заднем кармане джинсов стал символом, ассоциирующимся с Америкой.

Сама же компания Levi’s ассоциируется с предпринимательской деятельностью и семейным наследием. Несмотря на то что у основателя Levi Strauss & Co. Ливая Страусса не было детей, он завещал компанию четверым племянникам. Затем компания передавалась по наследству из поколения в поколение. После Второй мировой войны Levi Strauss & Co. перешла по наследству к братьям Петеру Хаасу-старшему и Уолтеру Хаасу-старшему. Именно благодаря им компания Levi’s стала международным брендом. Мими Хаас, вдова Петера Хааса-старшего, была директором компании с 2014 по 2018 год. Петер Хаас-младший, сын Петера Хааса-старшего и пасынок Мими Хаас, начал свою карьеру в компании в 1972 году в качестве управляющего, а в прошлом году стал ее директором.

Мими Хаас, Петеру Хаасу-младшему, его сестре Маргарет Хаас и их двоюродному брату Роберту Хаасу принадлежит около 41% акций Levi’s. Другим их родственникам, в том числе Дэниелу Хаасу и Дженнифер Хаас, принадлежит 12% акций. Благотворительной организации под названием «Семейный фонд Петера Хааса-младшего» принадлежит 7,7% акций компании. Чарльз «Чип» Берг с 2011 года занимает должность CEO компании и может приобрести 2,4% акций Levi’s.

Акции Levi Strauss & Co. не впервые будут размещены на Нью-Йоркской фондовой бирже. В 1971 году компания уже размещала акции на бирже, но в 1985 году семья Хаас полностью выкупила их.

Джон Моррис, старший аналитик компании D.A. Davidson, заявил, что сейчас удачное время для повторного размещения акций Levi Strauss & Co. на бирже. По его словам, спортивный стиль одежды вскоре изживет себя, а покупатели вернутся к старой доброй американской классике — синим джинсам.

«Вскоре деним снова войдет в моду, и это сыграет Levi’s на руку», — добавил Джон Моррис. «Сейчас спортивный стиль одежды выходит из моды, а на смену ему приходит одежда из денима».

Джон Моррис — не единственный аналитик, заметивший скачок в продажах одежды из денима. Согласно результатам исследования, опубликованного в сентябре компанией NPD Group, занимающейся изучением рыночной конъюнктуры, к июлю 2018 года продажи джинсов выросли на 5% в сравнении с тем же периодом в 2017 году. Аналитики NPD Group оценивают рынок джинсов США в $16,4 млрд.

Таким успешным компаниям, как Levi’s, на руку играют не только модные тенденции. В настоящее время офлайн-продажи только падают, а продажи в интернет-магазинах, наоборот, растут. Благодаря этому вполне вероятно, что продажи известных, легко узнаваемых брендов также вырастут.

«Мода на бренды вновь возвращается», — отметил Джон Моррис. «Levi’s — это одна из самых узнаваемых компаний, производящих джинсы. А может быть, даже самая узнаваемая. По моему мнению, за последние годы тенденции в интернет-продажах изменились. Сейчас речь идет только о бренде. Когда покупатели думают о покупке верхней одежды, они больше не идут в магазин, они открывают интернет-сайт онлайн-магазина и смотрят вещи, которые произведены их любимой компанией или же самыми известными брендами одежды».

Перевод Полины Шеноевой

Вы можете оставить комментарий, или ссылку на Ваш сайт.

Оставить комментарий

Вы должны быть авторизованы, чтобы разместить комментарий.